Um guia para iniciantes Hedging. Although soa como passatempo do seu vizinho que s obcecado com o seu jardim topiary cheio de arbustos altos em forma de girafas e dinossauros, hedging é uma prática de todos os investidores devem saber sobre Não há argumentar que a proteção do portfólio é muitas vezes Tão importante quanto a apreciação da carteira Como a obsessão de seu vizinho, entretanto, a cobertura é falada mais do que é explicada, fazendo parecer que pertence apenas aos reinos financeiros mais esotéricos. Bem, mesmo se você é um iniciante, você pode aprender O que é hedging, como funciona e quais as técnicas de hedging investidores e as empresas usam para se proteger. O que é Hedging. The melhor maneira de entender hedging é pensar nisso como seguro Quando as pessoas decidem hedge, eles estão segurando-se contra um evento negativo Isso não impede que um evento negativo aconteça, mas se isso acontecer e você estiver corretamente protegido, o impacto do evento é reduzido. Assim, a cobertura ocorre em quase todo lugar, e nós Por exemplo, se você comprar seguro de casa, você está protegendo-se contra incêndios, invasões ou outras catástrofes imprevistas. Portfolio gestores investidores individuais e corporações usam técnicas de cobertura para reduzir sua exposição a vários riscos Nos mercados financeiros, no entanto, hedging torna-se Mais complicado do que simplesmente pagar uma companhia de seguros uma taxa todos os anos Hedging contra risco de investimento significa estrategicamente usando instrumentos no mercado para compensar o risco de quaisquer movimentos de preços adversos Em outras palavras, os investidores hedge um investimento por fazer another. Technically, Investir em dois títulos com correlações negativas Naturalmente, nada neste mundo é livre, então você ainda tem que pagar por este tipo de seguro de uma forma ou de outra. Embora alguns de nós pode fantasiar sobre um mundo onde os potenciais de lucro são ilimitadas, mas também Risco livre, a cobertura não pode nos ajudar a escapar da dura realidade do risco-retorno tradeoff Uma redução no risco sempre significará ar A educação em lucros potenciais Assim, cobertura, na maior parte, é uma técnica não por que você vai ganhar dinheiro, mas pelo qual você pode reduzir a perda potencial Se o investimento que você está protegendo contra ganha dinheiro, você terá normalmente reduzido o lucro que você Poderia ter feito, e se o investimento perde dinheiro, o seu hedge, se bem sucedido, irá reduzir essa perda. Como Hedge Hedge. Hedging técnicas geralmente envolvem o uso de instrumentos financeiros complicados conhecidos como derivados os dois mais comuns dos quais são opções e futuros Nós não vamos entrar no mínimo de descrever como esses instrumentos funcionam, mas por enquanto, basta ter em mente que com esses instrumentos você pode desenvolver estratégias de negociação onde uma perda em um investimento é compensada por um ganho em um derivado. S ver como isso funciona com um exemplo Digamos que você possui ações de Cory s Tequila Corporation Ticker CTC Embora você acredite nesta empresa para o longo prazo, você está um pouco preocupado com algumas perdas de curto prazo em A indústria de tequila Para se proteger de uma queda no CTC você pode comprar uma opção de venda de um derivado na empresa, o que lhe dá o direito de vender CTC a um preço específico preço de exercício Esta estratégia é conhecida como uma casada colocar Se o seu preço das ações cair Abaixo do preço de exercício, essas perdas serão compensadas por ganhos na opção de venda Para obter mais informações, consulte este artigo sobre put casado ou este tutorial opções básicas. O outro exemplo de cobertura clássica envolve uma empresa que depende de uma determinada mercadoria Vamos dizer Cory S Tequila Corporation está preocupado com a volatilidade no preço do agave, a planta usada para fazer tequila A empresa estaria em grande dificuldade se o preço do agave fossem disparar, o que iria comer severamente em margens de lucro Para proteger hedge contra a incerteza de Os preços de agave, CTC pode entrar em um contrato de futuros ou seu primo menos regulamentado, o contrato a termo, o que permite à empresa comprar o agave a um preço específico em uma data definida no futuro Agora CTC Pode orçar sem se preocupar com a mercadoria flutuante. Se a agave skyrockets acima do preço especificado pelo contrato de futuros, a cobertura terá pago, porque CTC vai economizar dinheiro, pagando o preço mais baixo No entanto, se o preço cai, CTC ainda é obrigado Para pagar o preço no contrato e na verdade teria sido melhor não hedging. Keep em mente que, porque há tantos tipos diferentes de opções e contratos de futuros um investidor pode se proteger contra quase qualquer coisa, se um estoque, preço de commodity, taxa de juros E moeda - os investidores podem até mesmo se proteger contra o clima. A cobertura de Downside. Every tem um custo, então antes de decidir usar hedging, você deve se perguntar se os benefícios recebidos dele justificam a despesa Lembre-se, a meta de hedge isn t to Ganhar dinheiro, mas para proteger de perdas O custo da cobertura - se é o custo de uma opção ou lucros perdidos de estar no lado errado de um contrato de futuros - não pode ser evitado Este é o preço Você tem que pagar para evitar a incerteza. Nós estávamos comparando a cobertura contra o seguro, mas nós devemos sublinhar que o seguro é distante mais exato do que protegendo com seguro, você é completamente compensado para sua perda geralmente menos uma dedução Hedging um portfolio isn ta ciência perfeita e As coisas podem dar errado Embora os gerentes de risco estão sempre visando o hedge perfeito é difícil de conseguir na prática. O que Hedging significa para você. A maioria dos investidores nunca irá negociar um contrato de derivativos em sua vida Na verdade a maioria dos investidores buy-and-hold Ignorar flutuação de curto prazo por completo Para esses investidores há pouco ponto em se envolver em hedging, porque eles deixam seus investimentos crescer com o mercado global Então, por que aprender sobre hedging. Mesmo se você nunca hedge para o seu próprio portfólio você deve entender como ele funciona porque muitos As grandes empresas e os fundos de investimento protegerão de alguma forma as empresas petrolíferas, por exemplo, podem proteger-se contra o preço do petróleo, Fundo pode hedge contra flutuações nas taxas de câmbio Um entendimento de cobertura irá ajudá-lo a compreender e analisar esses investimentos. Risco é um elemento essencial, mas precário de investir Independentemente de que tipo de investidor pretende ser, tendo um conhecimento básico de estratégias de cobertura Vai levar a uma melhor conscientização de como os investidores e as empresas trabalham para proteger-se ou não você decidir começar a praticar os usos intrincados de derivados, aprender sobre como hedging funciona ajudará a avançar a sua compreensão do mercado, que sempre irá ajudá-lo a ser um melhor Investidor. O montante máximo de dinheiro que os Estados Unidos podem emprestar O teto de dívida foi criado sob o Segundo Liberty Bond Act. A taxa de juros em que uma instituição depositária empresta fundos mantidos no Federal Reserve para outra instituição depositária.1 Uma medida estatística do Dispersão de retornos para um determinado índice de segurança ou mercado A volatilidade pode ser medida. O Congresso aprovou em 1933 a Lei Bancária, que proibia os bancos comerciais de participarem do investimento. A folha de pagamento não-agrícola refere-se a qualquer trabalho fora das fazendas, das famílias e do setor sem fins lucrativos. Rúpia INR, a moeda da Índia A rupia é composta de 1. O que é hedging como se relaciona com forex trading. When um comerciante de moeda entra em um comércio com a intenção de proteger uma posição existente ou antecipada de um movimento indesejado no estrangeiro Usando um forex hedge corretamente, um comerciante que é longo um par de moeda estrangeira pode proteger-se de risco de queda, enquanto o comerciante que é curto um par de moeda estrangeira, pode proteger contra Upside riscos. Os métodos preliminares de hedging negociam da moeda corrente para o comerciante do forex do varejo são através. Os contratos do ponto são essencialmente o tipo regular do comércio que é feito por um Varejo comerciante de forex Porque os contratos à vista têm uma data de entrega muito curto prazo de dois dias, eles não são o veículo de cobertura de moeda mais eficaz Contratos regulares spot são geralmente a razão que uma cobertura é necessária, em vez de usado como hedge próprio. , Contudo são um dos métodos mais populares de cobertura cambial. Tal como acontece com opções sobre outros tipos de títulos, a opção em moeda estrangeira dá ao comprador o direito, mas não a obrigação, de comprar ou vender o par de moedas a uma taxa de câmbio específica em alguns Tempo no futuro As estratégias de opções regulares podem ser empregadas, tais como longas straddles longos estrangulamentos e touro ou urso spreads para limitar o potencial de perda de um determinado comércio Para mais, consulte A Beginner s Guide To Hedging. Desenvolvido em quatro partes, incluindo uma análise da exposição de risco do comerciante forex, tolerância ao risco e preferência de estratégia Estes componentes compõem o hedge forex. Analize risco O comércio R deve identificar quais os tipos de riscos que está a tomar na posição actual ou proposta. A partir daí, o profissional deve identificar quais as implicações de assumir esse risco sem cobertura e determinar se o risco é alto ou baixo na corrente Forex currency market. Determine a tolerância ao risco Nesta etapa, o comerciante usa seus próprios níveis de tolerância ao risco, para determinar quanto do risco da posição deve ser coberto Nenhum comércio terá sempre zero risco é até o comerciante para determinar o nível De risco que eles estão dispostos a tomar e quanto eles estão dispostos a pagar para remover o excesso de riscos. Determinar estratégia de hedge forex Se usar opções de moeda estrangeira para cobrir o risco do comércio de moeda, o comerciante deve determinar qual estratégia é o mais custo Eficaz. Implemente e monitore a estratégia Fazendo certo que a estratégia trabalha a maneira que deve, risco permanecerá minimized. O mercado de troca da moeda corrente do forex é arriscado, e hedging é apenas uma maneira que um comerciante pode ajudar m Inimize a quantidade de risco que assumem tanto de ser um comerciante é dinheiro e gestão de risco que ter outra ferramenta como cobertura no arsenal é incrivelmente útil. Não todos os corretores de forex varejo permitem hedging dentro de suas plataformas Certifique-se de investigar totalmente o corretor Que você usa antes de começar a trade. For mais, consulte estratégias de hedge práticas e acessíveis. O montante máximo de dinheiro os Estados Unidos podem pedir emprestado O teto da dívida foi criada sob o segundo Liberty Bond Act. A taxa de juros em que uma instituição depositária empresta fundos mantidos No Federal Reserve para outra instituição depositária.1 Uma medida estatística da dispersão dos retornos para um determinado título ou índice de mercado A volatilidade pode ser medida. Um ato que o Congresso dos EUA aprovou em 1933 como a Lei Bancária, que proibia os bancos comerciais de participar Na folha de pagamento do investimento. Nonfarm refere-se a qualquer trabalho fora de fazendas, famílias particulares e do setor sem fins lucrativos O US Bureau of Labor. The c Abreviatura urrency ou símbolo de moeda para a rupia indiana INR, a moeda corrente de India A rupia é compo de 1.Slideshare usa bolinhos para melhorar a funcionalidade eo desempenho, e fornecê-lo com a propaganda relevante Se você continuar browsing o local, você concorda à Uso de cookies neste site Consulte o nosso Contrato de Usuário e Política de Privacidade. O Deslocamento usa cookies para melhorar a funcionalidade e desempenho e para fornecer publicidade relevante. Se você continuar navegando no site, você concorda com o uso de cookies neste site. Política e Acordo de Usuário para detalhes. Explore todos os seus tópicos favoritos no aplicativo SlideShare Obtenha o aplicativo SlideShare para Salvar para mais tarde, mesmo offline. Continue para o site mobile. Double toque para diminuir. Introdução de contratos de opção e Hedging usando Options. Share this SlideShare. LinkedIn Corporation 2017.
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